Accounting treatment for intangible assets acquired in a business combination under IFRS
Elina, Hämäläinen (2015)
Pro gradu -tutkielma
Elina, Hämäläinen
2015
Julkaisun pysyvä osoite on
https://urn.fi/URN:NBN:fi-fe2015101914962
https://urn.fi/URN:NBN:fi-fe2015101914962
Tiivistelmä
The role of intangible assets and the amount of business combinations have increased significantly during the last decades which has caused the need to reform and harmonise the accounting treatment for acquired intangible assets. The aim of this study is to find out how the new accounting standard for business combinations, IFRS 3, has affected the accounting treatment for identifiable intangible assets and goodwill in the examined media companies between 2005 and 2014. The most significant reforms introduced by IFRS 3 have been goodwill impairment test and the fair value accounting for acquired intangibles. This study is conducted by using a descriptive analysis and the empirical data consists of financial statement information of listed Finnish and international media companies. The main objectives of IFRS 3 have been to reduce the amount of acquisition cost allocated to goodwill and allow companies to recognise new intangible assets separately from goodwill. The results of this study show that the amount of the acquisition cost allocated to goodwill has decreased during the examined period and due to the fair value accounting, business acquisitions have made new intangible assets visible that otherwise would have not met the recognition criteria under IAS 38. The application of IFRS has revealed a big amount of invisible assets in the balance sheets but at the same time this has reduced the comparability between companies. Aineettomien hyödykkeiden merkitys yritysostoissa on kasvanut merkittävästi samalla, kun pitkään jatkunut keskustelu tilinpäätösten luotettavuuden heikkenemisestä on nostanut esille sen, että yritysten tilinpäätökset eivät riittävissä määrin heijasta aineettomien hyödykkeiden arvoa. Tämän tutkielman tavoitteena on selvittää, kuinka tarkasteltavat mediayhtiöt ovat soveltaneet yritysostoihin liittyvää tilinpäätösstandardia (IFRS 3), jonka päätavoitteena on ollut erityisesti liikearvon käsitteen selkeyttäminen sekä liikearvolle allokoitavan hankintahinnan määrän vähentäminen tunnistamalla aineettomia hyödykkeitä erillään liikearvosta. Samalla standardin tarkoituksena on ollut tuoda uusia aineettomia hyödykkeitä näkyväksi yritysostojen yhteydessä. Käyvän arvon soveltaminen yritysostoissa nouseville aineettomille hyödykkeille on ollut merkittävä uudistus, ja tuonut tavoitteiden mukaisesti näkyväksi uusia aineettomia hyödykkeitä, jotka muutoin olisivat olleet aktivointikelvottomia IAS 38:n mukaisesti. Tämän tutkielman tulokset osoittavat, että liikearvolle allokoitavan hankintahinnan määrä on vähentynyt tarkasteltavissa yrityksissä, mutta samalla ne nostavat esille sen, että yritysten taseet sisältävät näkymätöntä aineetonta omaisuutta, jotka eivät täytä IAS 38:n aktivointiedellytyksiä, ja näin ollen tämä heikentää vertailtavuutta yritysten välillä.